SOGO論壇

標題: 記憶體缺口比預期更嚴重！AI推升DRAM、NAND Flash Q4漲聲再響威剛群聯南亞科鈺創 3135凌航 [列印本頁]

作者: mojeku 時間: 前天 10:07 標題: 記憶體缺口比預期更嚴重！AI推升DRAM、NAND Flash Q4漲聲再響威剛群聯南亞科鈺創 3135凌航

記憶體缺口比預期更嚴重！AI推升DRAM、NAND Flash Q4漲聲再響威剛群聯南亞科鈺創 3135凌航

2025.09.27

生成式AI與大型語言模型帶來的新一波算力需求，正全面推升全球記憶體市場。近期DRAM與NAND Flash皆出現缺貨現象，且缺口比先前預測更嚴峻，第四季及2026年價格將再掀一波漲升行情。

業界人士分析，全球雲端服務供應商（CSP）針對2026年的訂單大幅上修，已使現階段記憶體三大原廠庫存不足，未來產能恐無法滿足需求，為2026年全球記憶體缺貨揭開序幕。

同時，傳統硬碟（HDD）大廠相繼減產，也可能造成至少半年的供應不足，迫使部分訂單轉向SSD，進一步加劇NAND供應鏈緊張。業者多認為，第四季記憶體漲價已成定局。10月合約價尚未正式敲定，但上游原廠漲價態度更為強勢，漲幅可能超越原估。

亦即，DDR5合約價原預估上漲10～15％、現貨價15～25％，DDR4合約價逾10％、現貨價逾15％，都有上修空間。市場反應快速，記憶體模組大廠威剛宣布，自29日起停止DDR4報價；DDR5與NAND則優先供應主要客戶。

NAND控制晶片大廠群聯近日恢復部分報價，並直接調漲約一成，被視為NAND Flash市場開漲的風向球；記憶體大廠美光最新財報指出，AI需求全面擴散至資料中心、PC、手機與車用等應用，為2026年成長奠定基礎。

2025年全球伺服器出貨量預估年增10％，顯著上修先前預估。AI伺服器需求最為強勁，也帶動傳統伺服器回溫。AI技術導入產品設計與製造，使生產力提升30～40％，晶圓影像分析量年增5倍，縮短研發時程並提升良率。

PC受Windows 10退役與AI PC興起帶動需求轉強；智慧手機則在高容量化趨勢下，三分之一旗艦機種已搭載12GB以上DRAM。

車用ADAS與AI車艙體驗需更多記憶體，高階DDR5與LPDDR5需求增加；機器人、無人機與AR/VR等實體AI應用，也成為嵌入式市場的新成長引擎。

業者指出，AI正從資料中心延伸至個人裝置與車用領域，全面驅動記憶體需求升溫。隨著AI伺服器持續放量、PC與手機高容量化，以及車用與嵌入式市場的快速擴張，全球記憶體產業正邁向新一輪結構性成長。

歡迎光臨 SOGO論壇 (https://oursogo.com/)