台股擂台賽/周冠軍蔡正華 挑蔚華科矽統

阿拉布拉

2018-01-28 00:16經濟日報 文／張瀞文

上周戰報

「直到右上角」蔡正華上周的投資組合漲6.31%，遠優於大盤0.03%的跌幅，也打敗其他參賽者，成為周冠軍，虛擬資產擴大到近574萬元。

上周他的七檔持股中，以創意（3443）大漲近17.5%最強，主要受惠於高效運算概念發威；瀧澤科也有約15.9%的漲幅，但晶焱下跌近7.7%最弱。

本周布局

美國股市大幅震盪，受累川普政府貿易保護主義論調，美元指數幾度下跌，在國際熱錢洶湧來襲下，新台幣近期走勢強升，同步買超台股。

在新的一周，蔡正華維持零現金，投資個股數目維持在五檔，沒有任何續抱股，每一檔各配置兩成資金。在新的投資組合中，蔡正華最看好蔚華科，主要是重新取得重要的半導體設備的區域代理權，兩岸在半導體投資持續，蔚華科可望受惠，今年營運商機旺。

另外還新增四檔持股，其中，矽統單季轉虧為盈；聯德有電源供應器轉機題材；點序受惠於產品漲價，營收創新高。

威盛管理階層換血，公司有許多智慧財產，上周五旗下第三方支付公司與智冠集團合作，合力搶攻線下上支付商機。



多空診斷室

升值是雙面刄，外資雖持續加碼，內需相關個股受惠，但對外銷出口為主的電子業、工具機業，以及金融業等造成匯損壓力，不宜漠視。

因此，不少中小型電子股股價走弱，拖累櫃買指數相對於大盤疲弱。

大盤在連續改寫28年收盤新高後，震盪難免，後勢表現仍受台積電、鴻海與股王大立光等指標股牽動。

投資錦囊妙計

資金排擠效應持續，權值股上漲時，中小型股多半壓抑，當集團股拉回整理時，小型股又多在盤面上活蹦亂跳，顯示短線拉回僅屬技術面修正。市場資金輪動到電競概念股、生技，以及即將於2月初召開法說會的面板股友達、群創等族群身上。

其中基期低的個股占優勢，搭上漲價風潮的題材最受惠。大立光回穩，帶動二線光學股，包括亞光傳打入亞馬遜供應鏈等消息也有激勵。