早安！7/16 外電綜合整理

rexlin6666

早安！7/16 外電綜合整理


- 2330台積電：美系大行preview
美系大行認為由於2Q營收大幅優於預期，所以更新3Q營收季增幅僅為10%。不過維持3Q毛利率52%的預估，維持上修後的全年25%年增長（～因為2Q beat的關係）。維持wafer議價調漲的預期tone調。以上為大行的最新preview, 一切靜待週四法說會。

- 2368金像電: 亞系上修目標
一家亞系券商上修24-26年EPS為$11.3/$13.2/$14.8，以明年20xPE評價，上修目標。

券商認為2Q 營收符合預期，不過毛利率有望來到29.4%，因為400/800G及AI。展望下半年，來自ASIC server需求持續成長，預期會通過一個新ODM non-NV案子的UBB & OAM。networking 下半年表現預期也不俗，需求持續成長，所需層數也較高，產品高階。綜上，券商上修獲利預估。

- 3324雙鴻: 美系觀察3Q有缺料
美系券商認為2Q營收優於預估數的10%。預期毛利率也會上升來到28%。但展望3Q, 預期營收季增3%，觀察在Cold plate 及manifold有短期缺料狀況，恐會短暫衝擊營收表現。券商預估3Q毛利率也會降至26%。不過，全年因著2Q好表現而上修EPS至$25，維持預估明年$38，維持明年25xPE評價，目標不動。評等正向。

- 3189景碩：美系維持較中性預估
自結5月EPS$0.02, 美系大行認為僅達成2QEPS預估數的5%，表現不如券商預期。券商認為ABF產能利用率仍低，加上報價競爭。下修24-26年EPS至$3.2/$5.7/$7.3。評等維持較中性。