NAND利多來？傳川普2.0讓陸廠搶買產品 群聯 宜鼎、創見、宇瞻、十銓、3260威剛受惠

mojeku

NAND利多來？傳川普2.0讓陸廠搶買產品 群聯 宜鼎、創見、宇瞻、十銓、3260威剛受惠

2025.01.14  

NAND價格跌跌不休，原廠進入新一輪減產潮，惟此時市場卻傳出，大陸記憶體模組廠追買上游NAND原廠產品，甚至願意溢價購買的消息。

業者指出，NAND價格如能止跌回穩，預期NAND相關記憶體廠商如群聯、宜鼎、創見、宇瞻、十銓、威剛、慧榮等，皆有望受益。

據多方查證，多數業界人士認為，應是市場對川普2.0加關稅政策預期，致有高端電子提前拉貨的動作。而NAND原廠但因價格走低太快，現有惜售的意思，但溢價追買之說，則尚未聽聞。

美國新任總統川普上任在即，拜登政府加緊對中國大陸進口限制，大陸記憶體指標廠長鑫存儲，日前已被美國國防部納入採購黑名單，限制動作頻仍。

記憶體SSD、DRAM模組是零組件，暫時沒有被加徵關稅，但業界人士認為，由於川普之前的宣言，是無差別加徵關稅，所以，很有可能在川普1月20日上任後，記憶體也躲不掉。

因此，自2024年第四季開始，就有中國大陸模組廠，提早產出，並出貨給國外客戶，以期趕在加徵關稅效應發生前，盡量出貨。

亦有業者懷疑此一消息可靠性，據進一步查證，美商務部將長江存儲列入實體清單，美國國防部則是將長鑫存儲放在的採購黑名單，兩者性質不一樣。長鑫存儲仍可用在一般民用產品，只是國防與政府相關產品不能使用。

由於NAND市場競爭激烈，三星、鎧俠、威騰等廠商，先前為了爭奪市場占有率，紛紛採取降價等策略，導致產品價格快速走跌。

目前在市場供過於求之下，三星、鎧俠、美光、SK海力士等廠商，又無奈祭出減產大旗，據了解，三星已下調通用型NAND產品的產品，以調節市場供需。

SK海力士也表示，可能將清州M14、M15X和M16工廠部分NAND產能，轉為生產高頻寬記憶體（HBM）；美光亦已下修稼動率，並減緩製程升級進度，避免影響利潤空間，以期加快NAND庫存調整腳步，平衡市場供需。